投資ETF

ETF投資入門教學(二):如何比較ETF

現時市場上可供選擇的ETF種類十分之多,關於如何挑選適合自己的ETF,以下是 Invest101的建議方法:

了解自己的投資目標

首先,投資者需要清楚了解自己的投資目標,並尋找適合目標的ETF。投資者應仔細了解ETF的投資策略、ETF如何達致預期投資表現以及會影響其表現的因素,並非單憑ETF的名稱去作出選擇。

ETF的管理模式

現時大部分ETF屬被動型管理基金,旨在追蹤標的指數的表現。另外亦存在一些採用主動型投資策略的ETF,由基金經理自主決定投資組合的配置及比重。以下為最常見的ETF管理模式分類:

被動型主動型
1. 市值加權 :按市值釐定基金的配置比重
2. 等權重 : 同等的基金配置比重
3. 因子 : 按市值以外的因子釐定基金的配置比重,包括公司基本因素(「價值」或「質素」)、過往股息收益、公司股價趨勢(「升幅」、「動力」、「波幅」或「變動」)
4. 策略:貨幣對沖、槓桿及反向產品
5. 主題:ESG、基礎建設、顛覆性行業
由基金經理自主管理投資組合的配置及比重

ETF的過往表現

追蹤指數的ETF的回報會與其標的指數的表現非常接近,但在某些情況下,回報仍會出現追蹤上的差距。投資者在評估被動型基金的表現時,需考量以下兩個重要的指標,並了解哪一個方法比較適合自己的投資策略。

追蹤差異:指的是ETF與標的指數之間於指定時間內的 總回報差異,若總回報為優先考慮時,建議使用「追蹤差異」

追蹤誤差:指的是ETF與標的指數之間於指定時間內的 回報差異的波動性(按標準差異計算),若比較著重表現的穩定性時,建議使用「追蹤誤差」

投資成本

在買賣 ETF 前,投資者需要計算 投資總成本;而 投資總成本 可再細分為 交易成本持有成本

投資總成本 = 交易成本 + 持有成本

交易成本持有成本
買賣差價
券商佣金
追蹤差異
ETF開支比較 (Expense Ratio)
孖展借貸
投資或基金徵稅
股息或利息預扣稅
其他

ETF 的成交量

假如ETF的成交量偏低,投資者可能需要承擔較大的買賣差價風險,交易成本便會增加。

相關閱讀: ETF投資入門教學(一):ETF基礎知識及概念

富途 vs 微牛 vs 老虎證券開戶優惠

富途微牛老虎證券
成立
年份
200720172014
機構
投資者
騰訊控股、經緯創投、紅杉資本小米集團小米集團、盈透證券(IB)
香港證監會牌照1/2/3/4/5/7/91/2/41/2/4/5
開戶
優惠
總值
高達 HK$1680 奬賞:

1️⃣ 港股一世免佣
2️⃣ 新客開戶6選1 
7股匯豐控股 (00005.HK)
1股可口可樂 (NYSE: KO)
HK$400 電子超市禮券
*5%開戶獎賞(適用於富途平台所有基金,獎賞金額上限1000港元)
港股Lv.2 串流報價(4個月)
HK$4200 期權期貨禮包 (美股期權佣金卡200美元, 港股期權佣金卡1600港元, 美期貨佣金卡60美元,港期貨佣金卡600港元,期權實時行情#)
3️⃣ 輸入兌換碼【B7TYMQ3J】可獲額外20萬虛擬體驗金+$300現金券
5️⃣ 二人同行開戶每人額外獲得$200超市禮券:(記得開戶前向客戶經理登記牛牛號!!!)

高達 HK$2200 奬賞:

1️⃣ 約HK$1200 期權交易現金券*或
約HK$800 股票交易現金券*
(二選一)

2️⃣  Invest101額外HK$200現金回贈 (首10名受薦用戶)

3️⃣ 價值約 HK$800 蘋果股票
(留存港幣1萬60日)

*參加者需於活動頁內選擇專屬獎賞,否則不獲獎賞


經Invest101推薦開戶並首次存入港幣1萬即時獲得以下奬賞:

1️⃣ 官方開戶奬賞:
• 港股證券交易永久$0佣金
• 港股證券交易$0平台費(~至2024年01月31日)
• 美股證券交易$0佣金(~至2024年01月31日)
• 美股期權交易$0佣金(~至2024年01月31日)
• 3個月免費港股Lv1串流報價(留存港幣1萬45天後激活可用)

2️⃣ 8選1開戶獎賞* :
• 價值800港幣Apple (AAPL)碎股
• 價值800港幣Microsoft (MSFT)碎股
• 價值800港幣Google (GOOG)碎股
• 價值800港幣Amazon (AMZN)碎股
• 價值800港幣Tesla (TSLA)碎股
• 價值800港幣Berkshire B (BRK.B)碎股
• 價值800港幣JPMorgan (JPM)碎股
• 價值800港幣Invesco(QQQ)碎股
(*維持淨入金港幣1萬60天並完成5筆買入交易可激活全部獎賞價值)

3️⃣ HKD$400(限時加碼)額外回贈
(由Invest101提供)

4️⃣ 開戶後首次完成期權交易再送價值HK$200 代金券(2*HK$100)

*受條款及細則約束
領奬
步驟
1) 開戶入金前使用 Invest101 兌換碼【B7TYMQ3J】兌換額外20萬虛擬體驗金+$300現金券
(已下載富途牛牛手機程式的用戶亦可直接點擊本連結輸入兌換碼)
2) 首次存入資金 / 股票轉倉達港幣1萬或以上並完成以下領奬要求
1) 透過Invest101推薦連結開戶及首次存入HK$ 10,000後可獲得獎賞 1️⃣;
  2)填妥及遞交 Invest101 Google Form 後獲確認將獲得獎賞 2️⃣ ;
3)留存港幣1萬或以上達60天可再獲得獎賞 3️⃣
1) 點擊開戶連結 / 手機APP註冊登錄時填寫邀請碼【INVEST101】(如圖示)
2) 成功開戶並首次存入港幣1萬
3)填妥並提交本表格 (需要提交表格才可領取回贈,回贈會在資料遞交後翌日發放)
活期
時限
8/1/20241/3/202418/2/2024
開戶
專頁
立即開戶立即開戶立即開戶
相關
文章
富途開戶優惠Webull 開戶優惠老虎證券開戶優惠
下載APPiOS | AndroidiOS | AndroidiOS | Android
領奬
要求
老虎證券

Invest101編輯團隊

Invest101(投資101)旨在建立一個可信的理財投資知識及資訊分享平台,定期提供優質內容,協助讀者作出最合適的理財投資決策

Related Articles

Back to top button
Close